Adler platziert Anleihe über 800 Mio. Euro

Adler Real Estate hat gestern eine Unternehmensanleihe über 800 Mio. Euro bei institutionellen Investoren in Europa platziert. Anfänglich hatte man mit mindestens 600 Mio. Euro geplant, selbst das erhöhte Angebot war mehr als 2,5-fach überzeichnet. Die vorrangigen unbesicherten Schuldverschreibungen werden in zwei Tranchen begeben: Die erste mit einem Zinskupon von 1,5 % p.a. und einem Volumen von 500 Mio. Euro läuft bis Dezember 2021, die zweite (300 Mio. Euro) ist mit 2,125 % verzinst und wird im Februar 2024 fällig. Der größte Teil der Einnahmen wird für den Rückkauf nahezu des gesamten Bestands an besicherten Schuldscheindarlehen verwendet. In der Folge sinken für das Unternehmen die durchschnittlichen Fremdkapitalzinsen von 3,5 auf 2,7 %. Zudem wird der FFO I um jährlich 11 Mio. Euro gestärkt; für 2017 sind das 17 % mehr. Zudem werde man nun mehr als 1 Mrd. Euro unbelastetes Immobilienvermögen haben, was den Verkauf von Non-Core-Immobilien erleichtere.